מקור: cruxclimate.com
זיכוי מס ייצור ותיק §45 (PTC) ו-§48 מס השקעה (ITC) זירזו את פיתוח האנרגיה הנקייה האמריקאית במשך עשרות שנים. זיכויי מס ארוכי טווח ויעילים אלה תמכו בגישה להון והורידו את עלות הפיתוח של טכנולוגיות אנרגיה נקייה. מבנה מדור קודם זה, המבסס זכאות למערכת ספציפית של טכנולוגיות, הוחלף רשמית במשטר טכנולוגי נייטרלי חדש החל מה-1 בינואר 2025. משרד האוצר האמריקאי פרסם הנחיות סופיות לגבי זיכויים טכנולוגיים נייטרליים אלו ב-7 בינואר, 2025.
אנו מדגישים חמש נקודות חשובות מההנחיות המעודכנות:
ההנחיה הסופית עולה בקנה אחד עם טיוטת ההנחיה שפורסמה במאי 2024. למשל, שירות המס הפנימי (IRS) אישר כי הטכנולוגיות הנפוצות ביותר לייצור חשמלי נקי, כגון שמש, רוח, אחסון סוללות, גרעיני וגיאותרמיות, הן טכנולוגיה אפס פליטה, ש-IRS מכנה "טכנולוגיית אי-בעירה וגיזוז" (לא C&G). המשמעות היא שמתקנים אלה יהיו זכאים אוטומטית ל-ITC/PTC.
נראה כי עדכונים להנחיה נועדו לתמוך בעבודה עבור מתקני בעירה וגיזוז (C&G) שרוצים להוכיח שהם מתקנים אפס פליטה. כתוצאה מכך, מתקנים כגון מחוללי גז טבעי עם לכידה, ניצול ואחסון פחמן (CCUS) או ייצור ביו-גז יוכלו ככל הנראה לנצל טוב יותר את הזיכויים החדשים.
משרד האוצר אימץ מספר הוראות הקשורות להפעלה מחדש של מתקנים, שימוש בקיזוזים כדי להשיג קו בסיס של אפס פליטות, וחשבונאות נאותה להשלכות ארוכות טווח מייצור חומרי הזנה. כללים אלה יסייעו להבטיח שהמתקנים יהיו זכאים לזיכוי מס באופן שקוף ועמיד ויתמכו באמון בזיכויי המס הניטרליים הטכנולוגיים.
האוצר החזיק מעמד בטיפול ארוכי שנים של התחלת בנייה ובנייה מתמשכת של נמל בטוח עבור פרויקטים המבקשים לתבוע את הזיכויים הניטרליים בטכנולוגיה. זהו הבהרה חשובה לפרויקטים שלא הצליחו להתחיל בבנייה בשנת 2024 ולכן אינם זכאים לנמל בטוח עבור PTC או ITC מדור קודם.
הכללים הסופיים מאמצים טיפול דומה להכללת עלויות הקישוריות בבסיס עלות ה-ITC כפי ש-IRS סיימה בהנחיית ITC §48 שפורסמה ב-4 בדצמבר 2024. ההרמוניה של ה-§48 המורשת ושל §48E החדש-טכנולוגי-נייטרלי מבטיח שלפרויקטים תהיה גישה לטיפול רגולטורי עקבי ויציב לעלויות הקישוריות, שיכולות להוות פריט עלות משמעותי עבור תשתית חדשה.
הכלל החדש הזה הוא ככל הנראה האחרון שיופק על ידי המינהל היוצא. בדרך כלל, הכללים אמורים להיכנס לתוקף 30 יום לאחר הפרסום, שנמשך לאחר השבעתו של הנשיא הנבחר דונלד טראמפ. עם זאת, משרד האוצר סיכם את הכלל באמצעות "פטור מסיבות טובות", הקבוע בחוק סדרי דין מינהליים, המתיר את הכלל להיכנס לתוקף באופן מיידי. פטור זה משמש בדרך כלל כאשר יש סיבה טובה לוותר על תקופת הסקירה של 30-הימים, כולל כאשר הסוכנות, כפי שאוצר טוען כאן, מאמינה שהיעילות המיידית עולה בקנה אחד עם כוונת הקונגרס. המינהל הנכנס עשוי לערער על הפטור מטעם טוב. אם יצליח, הכלל המוצע הקודם צפוי לשלוט.
בסופו של דבר, וודאות השוק שמעניקות התקנות הסופיות - כולל שמירה על תחולתם של תחילת הבנייה ונמלים בטוחים מתמשכים, פישוט הזכאות לטכנולוגיות C&G והבטחת שקיפות ליכולת ייצור חדשה - צפויה לתמוך בהשקעה מתמשכת בתשתיות חדשות. ודאות ההשקעה היא מרכיב קריטי כדי להבטיח שהאנרגיה תישאר במחיר סביר וזמינה למשקי בית אמריקאים.
על זיכויי המס הניטרליים הטכנולוגיים
זיכויים טכנולוגיים ניטרליים להעברה אלה נועדו להתפתח עם תעשיית האנרגיה בטווח הארוך. מבחינה היסטורית, מכיוון שטכנולוגיות אנרגיה נקייה הגיעו לכדאיות מסחרית (למשל, ביו-גז או אחסון אנרגיה), כל טכנולוגיה הייתה צריכה לקבל גישה מפורשת לתמיכה בזיכוי מס. זה הוביל לזיכוי מס נפרדים, שכל אחד מהם הוגדר על ידי סעיף ספציפי בקוד האמריקאי. במסגרת המסגרת הטכנולוגית-נייטרלית, ניתן לכלול טכנולוגיות חדשות בקביעה השנתית של מס הכנסה לגבי טכנולוגיות כשירות. שינוי זה מבורך במיוחד מכיוון שהביקוש לאנרגיה ממשיך לעלות וקטגוריות טכנולוגיות חדשות יותר כמו גיאותרמיות משופרות ומימן צוברות תאוצה.
בנוסף לגמישותו, מחקר שנערך לאחרונה מראה כי משטר זיכוי המס הניטרלי-טכנולוגי ימשוך השקעות משמעותיות בטכנולוגיות לייצור אנרגיה ויסייע בהפחתת עלויות לצרכנים. Aurora Energy Research, חברת ניתוח שוק חשמל מובילה, פרסמה מחקר שמראה שזיכויי המס הניטרליים הטכנולוגיים מסייעים בהשקעה מצטברת של 337 מיליארד דולר ב-237 ג'יגה וואט של דור חדש במהלך 15 השנים הבאות. מתקנים אלה מפחיתים את חשבונות החשמל לצרכנים בממוצע של 10% בשנה, ועד 22% במדינות כמו טקסס שבהן פריסת אנרגיה נקייה חזקה במיוחד.
ההנחיה החדשה מ-IRS מגבשת משטר זיכוי מס גמיש ויעיל עבור כושר ייצור חשמלי העומד בקריטריונים הבאים:
זה חייב להיות בבעלות משלם המסים ועליו להיכנס לשירות ב-1 בינואר 2025 או אחריו.
זה לא חייב לתבוע את ה-PTC או ה-ITC מדור קודם (או לעמוד בסף של 80/20 להפעלה מחדש).
הוא חייב לייצר חשמל.
עליו להיות בעל שיעור פליטות של אפס, כפי שנקבע על ידי התקנות הטכנולוגיות הניטרליות.
בנוסף לכישורים הללו, קונים ומוכרי זיכוי מס צריכים להבין את הפרטים של ההנחיות הטכנולוגיות-ניטרליות הסופיות.
ניווט ב-ITC ו-PTC ניטרליים טכנולוגיים
מס הכנסה עדכן את הכללים הסופיים לזיכויי המס הניטרליים הטכנולוגיים בכמה חזיתות, תוך אימוץ מרכיבי מדיניות חשובים שיהפכו את המסגרת הטכנולוגית ניטראלית לנגישה וניתנת לשימוש עבור מגוון רחב של טכנולוגיות אנרגיה. ההנחיה הסופית מתבססת על ותואמת במידה רבה את ההנחיה המוצעת שפורסמה במאי 2024. במיוחד, ה-IRS הרחיב את יכולת העבודה של הזיכויים הטכנולוגיים הניטרליים, במיוחד עבור מתקני C&G כגון גנרטורים המופעלים בגז טבעי עם לכידת פחמן. מס הכנסה טען כי מתקנים C&G חייבים להוכיח שהם אינם פולטים, אך קבע מספר תהליכים לפיהם מתקנים C&G שאינם C&G יכולים להיות זכאים לזיכוי המס:
טבלה שנתית:שר האוצר יפרסם טבלה שנתית המפרטת את שיעורי פליטת גזי החממה (GHG) עבור סוגים או קטגוריות של מתקנים. משרד האוצר ומס הכנסה מתכוונים לכלול בטבלה השנתית את סוגי או הקטגוריות של מתקנים המתוארים בתקנות הסופיות כבעלי שיעור פליטת גזי חממה שאינו גדול מאפס. עוד מבהירות התקנות הסופיות כי בקשר לפרסום הטבלה השנתית, על המזכיר לפרסם ניתוח מומחה נלווה המתייחס לכל סוג או קטגוריה של מתקנים שנוספו או הוסרו מהטבלה השנתית מאז פרסומו האחרון.
שיעור פליטות זמני:התקנות הסופיות מספקות את התהליך עבור משלמי המסים לקבל שיעור פליטות זמני (PER) ממשרד האנרגיה האמריקאי (DOE) עבור מתקנים שאינם מופיעים בטבלה השנתית. התקנות הסופיות מבהירות כי משלם מס אינו רשאי לבקש ערך פליטות מ-DOE עבור מתקן שניתן לקבוע עבורו ערך פליטות באמצעות מודל ניתוח מחזור חיים ייעודי (LCA). משרד האוצר ו-IRS אימצו גישה המשלבת את הדרישות הטכניות לטבלה השנתית ותהליך ה-PER.
מתקנים C&G ולא C&G:התקנות הסופיות משמרות את ההגדרות של מתקני בעירה וגיזוז ומתקנים שאינם C&G, מתוך הכרה שבחוק יש כללים שונים לקביעת שיעורי פליטת גזי חממה לכל סוג. התקנות הסופיות מבהירות כי פליטות הנכללות בקביעת פליטת גזי חממה הן אלו המתרחשות מהתהליכים ההופכים את מקור האנרגיה המבוא לחשמל.
מס הכנסה אימץ מספר הוראות נוספות המסדירות הפעלה מחדש של מתקנים, שימוש בקיזוז פליטות כדי להשיג אפס פליטות וציר הזמן המתאים לניתוח מחזור חיים. נקודות אלו מתמצות להלן:
כלל מיוחד עבור מתקנים שהופעלו מחדש:התקנות הסופיות מוסיפות כלל נגד שימוש לרעה כדי למנוע את הפסקת פעולתן של מתקנים לצורך זכאות לכלל המיוחד למתקנים שהופעלו מחדש. משטר זיכוי המס הניטרלי-טכני כבר הוכיח את עצמו כתומך בהעצמת תחנת כוח גרעינית, כאשר גם יחידת Three Mile Island של Constellation וגם יחידת הצליינים של Entergy נמצאים במסלול כדי לקבל כוח מחדש בזמן כדי לתבוע את תמריצי המס הללו. עם זאת, כמה מגיבים ציינו כי מס הכנסה צריך להרתיע בעלי מפעלים מלהפסיק את המתקנים שלהם כדי להעצים אותם ולדרוש את זיכוי המס. בפועל, ככל הנראה כללים אלה משפיעים על מתקנים קטנים יותר, אך עם זאת חשוב להכיר.
קיזוז פליטות:התקנות הסופיות מבהירות כי אין לכלול קיזוזים וקיזוזים ב-LCA מכיוון שהם אינם קשורים לייצור חשמל או למחזור החיים של הדלק המשמש לייצור חשמל. החלטה זו הייתה צפויה, והיא תואמת את הטיפול הרגולטורי הנפוץ לייצור בצד ההיצע תחת מנדט אפס פליטה.
אופק זמן עבור LCA:התקנות הסופיות מאמצות אופק זמן ל-LCA של 30 שנה מהשנה בה הוכנס מתקן מוסמך לשירות. הדבר בולט במיוחד עבור מתקנים המשתמשים בחומרי מזון חקלאיים, כגון מתקני ביומסה. המשמעות היא שמתקנים אלה צריכים לקחת בחשבון את השימוש בקרקע או השפעות אחרות של חומרי הזנה שלהם באופק 30-שנה. אין לפרש זאת באופן שגוי כהשפעה של התחממות כדור הארץ של 30-שנה, או ההשפעה שיש לפליטות גזי חממה על האטמוספירה של כדור הארץ במשך 30-תקופה של שנה.
